Сущность и роль валютной биржи

Определение 1

Валютная биржа представляет собой важнейший элемент инфраструктуры валютного рынка. Основная деятельность валютной биржи заключается в предоставлении услуг по проведению и организации торгов, в процессе которых участники торгов заключают сделки с иностранной валютой (и в некоторых случаях – с ценными бумагами, выраженными в иностранной валюте).

Наиболее известные валютные биржи:

• Лондонская международная биржа финансовых фьючерсов
• Европейская опционная биржа в Амстердаме
• Сингапурская биржа
• Австрийская срочная опционная биржа
• Московская межбанковская валютная биржа (MICEX) и. т. д.

Валютная биржа, с экономической точки зрения , является организованным участником биржевого организованного валютного рынка.

В юридическом понимании валютная биржа собой представляет юридическое лицо, формирующее оптовый рынок посредством организации и регулирования биржевой торговли инвалютой.

Совокупность валютных бирж образуют валютный рынок , который собой представляет систему экономических отношений, связанных с осуществлением операций по купле продаже:

• иностранной валюты
• ценных бумаг, выраженных в инвалюте
• срочных контрактов на инвалюту
• операций по инвестированию валютного капитала и т. д.

Замечание 1

На валютном рынке согласуются интересы покупателей и продавцов валютных ценностей (то есть, предложение и спрос на особый товар – иностранную валюту). Валютная биржа по своей сути наиболее близка к рынку совершенной (свободной) конкуренции. На валютных биржах осуществляется свободный обмен валют исходя из котировок (то есть курсовых соотношений между ними), складывающихся на рынке под воздействием предложения и спроса.

Функции валютной биржи

Несмотря, на то, что основная и изначальная задача биржи заключается в выявлении рыночных цен на иностранную валюту, биржа также осуществляет следующие важнейшие функции:

• ценообразование
• выявление, а также регулирование биржевых цен
• распространение информации о ценах, которые складываются в ходе торгов на бирже, об объемах заключенных сделок и т. д.
• сведение заявок противоположной направленности (спроса и предложения), в результате чего заключаются сделки и устанавливаются цены на валютные активы
• учет и определение взаимных обязательств участников биржевой торговли и т. д.

На макроэкономическом уровне биржа имеет очень важное значение. Так, благодаря биржам:

• мобилизуются временно свободные финансовые ресурсы
• происходит наиболее эффективное перераспределение (при помощи рыночных методов) временно свободных валютных ресурсов из одних отраслей экономики в другие
• устанавливается (рыночными методами, в условиях законной и справедливой торговли) действительный и справедливый рыночный курс иностранной и национальной валюты.

Развитие информационных технологий и телекоммуникаций, отказ от золотого стандарта и повсеместный переход к плавающим валютным курсам, тенденции глобализации и т. д. – все это привело к значительному снижению роли национальных валютных бирж, которые уверенно вытесняет действующий круглосуточно глобальный валютный рынок Forex.

Основные операции, осуществляемые на валютной бирже

Основными операциями, осуществляемыми на валютных биржах, являются:

• форвардные (forward)
• спотовые (спот, spot)
• своповые (своп, swap).

Преимущества современных электронных валютных бирж

Современная электронная биржа – это мощное и высокоэффективное «связующее звено» между огромным числом резидентов из большинства стран мира, желающих осуществлять операции с иностранной валютой.

Наиболее очевидные достоинства электронных бирж:

• ежедневные круглосуточные торги (24/7) иностранной валютой
• оперативное снабжение участников торгов рыночной информацией
• огромное число участников торгов (что благоприятно воздействует на ликвидность бирж)
• высочайшая скорость осуществления сделок
• значительная экономия издержек и, как следствие снижение комиссий, взимаемых с участников торгов.

Московская биржа образовалась несколько лет назад (в 2011 году) на базе сформировавшихся в девяностых годах двадцатого века ММВБ (Московской межбанковской валютной биржи) и РТС (Российской торговой системы).

В созданный холдинг входит также ЗАО "Национальный расчётный депозитарий", являющийся и ЗАО АКБ "Национальный клиринговый центр".

Акционерами холдинга Московской биржи среди прочих выступают такие крупнейшие банки, как:

• ЦБ РФ (более тринадцати процентов акций).
• Сбербанк (около десяти процентов).
• Внешэкономбанк (около восьми с половиной процентов акций).
• ЕБРР (почти шесть процентов).

Является А. Афанасьев, а председателем совета наблюдателей — А. Кудрин.

Московская биржа сравнительно быстро завоевала популярность, вошла в двадцать самых крупных фондовых рынков мира и в десять ведущих бирж в мире по производным финансовым инструментам.

Московская биржа, валютный рынок: торги

На бирже выполняются различные операции:

С Фондовый рынок здесь состоит из рынка (акций, паёв инвестиционных фондов, депозитарных расписок, ипотечных сертификатов, облигаций по принципу Т+2) и рынка долгового капитала (облигаций по принципу Т+0).

С драгоценными металлами. Расчёты происходят в разные сроки, от одного дня и до шести месяцев. Торги ведутся с золотом и серебром. С остальными можно заключать фьючерсные сделки.

С производственными финансовыми инструментами и товарами масштабного спроса через рынок срочных контрактов.

С валютой. Помимо российского рубля, имеет в арсенале Московская биржа доллар, евро, белорусский рубль, китайский юань и казахский тенге.

Торги на Московской бирже проходят в рабочие дни по расписанию. В разных рынках имеется различное время торгов. Для валютного рынка рабочие часы - с десяти до половины шестого; в режиме внесистемных сделок - до двадцати трёх часов пятидесяти минут.

Частные инвесторы на валютном рынке

Валютный рынок Московской биржи раньше был доступен только для банков, но с некоторых пор, разрешение вести торги получили и брокерские компании. И для получения спекулятивного или инвестиционного дохода услугами Московской биржи могут пользоваться частные инвесторы. Однако торговать напрямую у них не получится, поэтому сюда выходят через брокерские фирмы, которые допущены к торгам.

На официальном сайте Московской биржи можно найти перечень участников торгов. На сегодняшний день таких организаций насчитывается около семисот. Подавляющее большинство из них составляют банки и лишь малая часть, а именно пять процентов, приходится на долю брокерских компаний. Московская валютная биржа - это площадка, в основном организованная для торговли с иностранной валютой на Единой торговой сессии (коротко ЕТС).

Через брокерские компании частные инвесторы могут торговать валютой, ценными бумагами, драгоценными металлами, на опционах и фьючерсах.

Но, как правило, большинство частных инвесторов торгуют на валютном рынке.

Объём торгов на валютном рынке

Какой имеет валютный рынок Московской биржи объем торгов? За 2012 год он составил сто семнадцать триллионов рублей.

За 2013 год валютный рынок Московской биржи вырос на тридцать три процента и составил сто пятьдесят шесть триллионов рублей (по сравнению с показателем предыдущего года). Имея низкую волатильность валют, торги на рынке спот снизились почти на семь процентов, а операции своп, напротив, значительно выросли - на семьдесят восемь с небольшим процентов. Факторами, послужившими росту российских и иностранных участников, стало появление новых биржевых продуктов и возросшее удобство работы на рынке.

За 2014 год рост составил сорок шесть с половиной процентов (по сравнению с 2013 годом). Когда Центральный банк отпустил в свободное плавание рубль, только в декабре Московская валютная биржа зафиксировала торги в размере 25,6 триллиона рублей, из которых десять триллионов являлись кассовыми сделками, а остальные — сделками своп. Это почти на десять триллионов рублей больше по сравнению с декабрём предыдущего года.

Один из представителей биржи пояснял такой большой рост инвестиций и процентных ставок тем, что участники рынка держали большой объём валюты в рублях. Поэтому процентный доход был столь велик. Уровень ставки и помог увеличить доход в период валютного кризиса.

Вообще, доход в процентах составляет около половины всех доходов Московской биржи. Например, на Лондонской бирже процентный доход был в районе пяти процентов, а на Варшавской бирже в 2014 году равнялся нулю.

Форекс и Московская биржа: отличия

Валютный рынок Московской биржи и Форекс имеют кардинальные различия. Рассмотрим некоторые из них.

Девяносто девять процентов «кухонь» Форекса не выводят заявки на межбанковский рынок. Они остаются внутри какой-либо компании, часто зарегистрированной в офшорной зоне, иногда лишь позиционирующей себя как Форекс, на самом деле таковой не являясь. Именно с этими компаниями и проводится сравнение ниже.

1. Регулирование

Валютный рынок Московской биржи находится под регулированием актов, принимаемых Центральным банком России, внутренних правил и регламентов. Компании же Форекс часто находятся в офшорных зонах, некоторые из них являются по сути фейковыми, вообще не включёнными в реестр, хотя они и позиционируют себя иначе.

2. Положение заявок

На Московской бирже заявки, подающиеся через брокера, выходят на рынок и становятся видны всем участвующим на рынке. Заявка же, поданная через брокера Форекс, останется внутри системы компании и не будет видна на рынке.

3. Гарантии при сделках

Мало просто провести сделку, важно в итоге получить деньги. Расчёты на Московской бирже осуществляются ЗАО «Национальный клиринговый центр», в то время как брокеры Форекс частенько провоцируют конфликты с целью отказать в получении прибыли.

4. Возможность и отсутствие влияния брокера на валютную цену

Курс на Московской бирже устанавливается совместно, с участием всех участников торгов. В Форексе придётся торговаться с самой компанией, которая легко может задержать котировку, или, например, повысить спред между аском и бидом. Сам брокер здесь не может на это влиять.

5. Кто есть контрагент

Обладает еще одним преимуществом Московская биржа. Доллар, рубль, евро или другая валюта используется в торгах со всем рынком, а в Форексе - против брокера. Поэтому брокер в Форексе напрямую заинтересован в убытке своего клиента.

6. Наличная валюта

Приобретённая валюта может храниться на В торговле с брокером Форекс такой возможности нет.

КРУПНЕЙШИЕ БИРЖИ МИРА. РОССИЙСКИЕ БИРЖИ.

Биржа (нидерл. beurs , нем. Börse , фр. bourse , итал. bórsa , исп. bolsa , англ. exchange ) - юридическое лицо, обеспечивающее регулярное функционирование организованного рынка товаров, валют, ценных бумаг и производных финансовых инструментов.

В зависимости от торгуемых активов (инструментов) биржи подразделяются на:

товарные

фондовые

валютные

фьючерсные

опционные

Однако, всегда существовали и универсальные биржи - биржи, совмещающие организацию торгов различными инструментами в рамках одной организационной структуры (зачастую в разных секциях).

Товарная биржа (англ. commodity exchange ) - постоянно действующий оптовый рынок чистой конкуренции, на котором по определенным правилам совершаются сделки купли-продажи на качественно однородные и легко взаимозаменяемые товары.

Фондовая биржа - организация, предметом деятельности которой являются обеспечение необходимых условий нормального обращения ценных бумаг, определение их рыночных цен и распространение информации о них, поддержание высокого уровня профессионализма участников рынка ценных бумаг.

Валютная биржа - это элемент инфраструктуры валютного рынка, деятельность которой состоит в предоставлении услуг по организации и проведению торгов, в ходе которых участники заключают сделки с иностранной валютой. Валютная биржа организует работу базовых элементов инфраструктуры валютного рынка: торговой системы (механизм поиска контрагента), клиринговой и расчётной систем (механизм исполнения сделки).

Фьючерсная биржа (иногда Биржа деривативов ) - биржа, торговля на которой ведётся фьючерсными контрактами - контрактами на поставку биржевых товаров или ценных бумаг в будущем.

Крупнейшие биржи мира.

Товарные биржи мира - общепринятые сокращения и специализация.

Двадцать крупнейших фондовых бирж по рыночной капитализации по состоянию на 12 июля 2007 года (в трлн долларов США):

NYSE Euronext - $20,692

Токийская фондовая биржа - $4,679

NASDAQ - $4,163

Лондонская фондовая биржа - $4,023

Гонконгская фондовая биржа - $2,124

Фондовая биржа Торонто - $1,985

Франкфуртская фондовая биржа (Deutsche Börse) - $1,973

Шанхайская фондовая биржа - $1,738

Мадридская фондовая биржа (BME Spanish Exchanges) - $1,515

Австралийская биржа ценных бумаг - $1,324

SWX Швейцарская биржа - $1,318

Nordic Stock Exchange Group OMX (биржи: Копенгаген, Хельсинки, Исландия, Стокгольм, Таллин и Вильнюс) - $1,296

Миланская фондовая биржа (Итальянская фондовая биржа) - $1,123

Бомбейская фондовая биржа - $1,005

Корейская биржа - $1,001

Фондовая биржа Сан-Паулу (Bovespa), Бразилия - $0,981

Национальная фондовая биржа Индии - $0,962

Фондовая биржа Йоханнесбурга - $0,802

Тайваньская фондовая биржа - $0,610

Источник : World Federation of Stock Exchanges (июнь 2007).

Валютные биржи организуют биржевой валютный рынок. Валютный рынок - это система экономических отношений, представляющая собой осуществление операций по купле продаже иностранной валюты (а в некоторых случаях - ценных бумаг в иностранной валюте и срочных контрактов на иностранную валюту), а также операций по инвестированию валютного капитала. Именно на валютном рынке происходит согласование интересов продавцов и покупателей валютных ценностей. Валютная биржа - это элемент инфраструктуры валютного рынка, чья деятельность состоит в предоставлении услуг по организации и проведению торгов, в ходе которых их участники заключают сделки с иностранной валютой. На валютной бирже осуществляется свободная купля продажа национальных валют исходя из курсового соотношения между ними (котировки), складывающегося на рынке под воздействием спроса и предложения. Этому типу биржи присущи все элементы классической биржевой торговли. Котировка на валютных биржах зависит от покупательной способности обмениваемых валют, которая в свою очередь определяется экономической ситуацией в странах эмитентах. Операции на валютных биржах основаны на конвертируемости валют, обмениваемых на них. Конвертируемость валюты - это возможность обмена денежных единиц одной страны на валюту других стран и на международно-признанные платежные средства. Различают свободно конвертируемые, частично конвертируемые и неконвертируемые валюты. Свободно конвертируемые валюты могут быть без каких либо ограничений обменены на иностранные денежные эквиваленты во всех видах операций; они могут выполнять функции резервных валют (доллар США, японская иена, швейцарский франк, английский фунт стерлингов, канадский доллар и др.). Частично конвертируемые валюты - это валюты стран, сохраняющих ограничения на некоторые валютные операции в стране и за рубежом. Неконвертируемыми (замкнутыми) валютами называют валюты стран, где применяются запреты (или серьезные ограничения) на операции по ее обмену на другие валюты. Режим конвертируемости национальной валюты определяется законодательством и устанавливается государством. Страны, являющиеся членами Международного валютного фонда, могут изменять режим конвертируемости национальной валюты только по согласованию с Фондом.

Прямое назначение валютных бирж - определять валютный курс, который представляет собой стоимость иностранной валюты. На бирже как организованном рынке в ходе торгов устанавливается стоимость национальной денежной единицы. Здесь же совершаются сделки в интересах лиц, располагающих средствами в иностранной валюте, полученными от внешнеэкономической деятельности и по иным основаниям, и лиц, которым, напротив, необходима иностранная валюта для их хозяйственной деятельности, но они не располагают самостоятельными источниками ее поступления. Сделки по экспорту и импорту товаров, услуг и результатов интеллектуальной деятельности составляют основу определения стоимости национальной денежной единицы. Таким образом, основная задача валютной биржи состоит не в получении высокой прибыли, а в мобилизации временно свободных валютных ресурсов, в перераспределении их рыночными методами из одних отраслей экономики в другие и в установлении действительного рыночного курса национальной и иностранной валюты в условиях справедливой и законной торговли.

Точно сказать, когда родилась биржа, трудно. Ещё с давних времен купцы собирались в определенном месте, чтобы найти покупателя, получить деловую информацию, и, прежде всего сведения о последних ценах на те или иные виды товаров. Такие собрания проходили в Древнем Риме с конца II в. до нашей эры.

В 1653 г. марсельские купцы потребовали себе «место, которое служило бы им помещением для встреч, дабы избавиться от неудобств, каковые они испытывают, пребывая на улице, кою они столь долгое время использовали как место для ведения своих коммерческих дел».

Постепенно складывался порядок проведения биржевых торгов. Их участники пришли к выводу, что им вовсе не обязательно привозить товар с собой. Достаточно лишь договориться о его цене. Все остальное должно быть оговорено в заключенном договоре. На биржевых толкучках, помимо купли-продажи, решались вопросы страхования, перепродажи векселей и так далее. Со временем средневековая биржа приобретала современные черты. Валютная биржа в современном понимании появилась лишь к концу 20 го века. До этого времени организованные валютные биржи как таковые не существовали, валюта рассматривалась как один из инструментов, торгуемых на фондовой бирже, наравне с ценными бумагами, включая векселя, облигации, акции, чеки и прочие, хотя конечно не отождествлялась с ними. Такой подход характерен для современной экономической теории, но не для юриспруденции. Экономисты, например, Борисов Е.Ф., рассматривают валюту как фондовую ценность. До второй половины 20 го века валюта еще не выделилась в самостоятельный значимый предмет торгов. Это произошло лишь после того, как было дано определение валютной ценности, как самостоятельного объекта оборота, что стало признанием значимости иностранной валюты (и других валютных ценностей) одним из основных объектов торговых сделок, наряду с ценными бумагами и товарами. До второй половины ХХ века обращение валюты происходило исключительно на фондовых биржах, или фондовых отделах товарно-фондовых бирж, для него не существовало каких-либо специальных правил, соответствующие нормы входили в состав общего законодательства о биржах, либо в правила фондовых бирж. Так, согласно мнению исследователя начала 20 го века Отто Штиллиха, монеты (валюта), наряду с кредитными бумагами (понятие более узкое, чем ценные бумаги) выступали объектами торгов именно на фондовой бирже. Причем в торгуемых кредитных бумагах скрыта денежная ценность, валюта. Помимо фондовых, Штиллих рассматривал также товарные и фрахтовые (корабельные) биржи, других видов бирж исследователь не выделял. В России крупнейшим организатором торгов валютой в начале прошлого века был фондовый отдел санкт-петербургской биржи, образованный в 1900 году. Первые биржи на Руси возникли в форме товарных рынков, на которых торговались, в частности, шелковые и суконные ткани, хлеб, мед и прочие товары. Они выросли из купеческих собраний, проходивших в Москве, Нижнем Новгороде и других городах в XVII веке. Первая официальная регулярная биржа была учреждена Петром I в 1703 году в Санкт-Петербурге, после посещения амстердамской биржи. Затем не ранее 1796 года возникает биржа в Одессе, не ранее 1816 года - в Варшаве, а следом за ними - Московская биржа, получившая в 1837 году правила для биржевого комитета. Относительно активное развитие бирж в России началось с 60-х годов 19-го века. Были созданы биржи в Иркутске (1864), Туле (1866), Риге (1866), Самаре (1869), Киеве (1869), Астрахани (1870), Саратове (1870), Ревеле (1872), Пернове (1874), Харькове (1876) и множестве других городов.

По своему уровню и развитию российские биржи традиционно отставали от западноевропейских: срочная (терминальная) торговля практически не велась, биржевой товар был плохо стандартизирован, зачастую совершались совершенно разнородные сделки с различным по качеству и количеству товаром, идущие вразрез с самой идеей биржи. Правила бирж в основном не предусматривали каких-либо стандартов в отношении партий товара. Российские биржи, в отличие от зарубежных, представляли собой не только рынки. Из-за отсталости экономической жизни не было выработано дифференцированной системы органов, между которыми распределялись бы различные задачи общественной самодеятельности в области народного хозяйства и представительства его интересов. В результате на биржевые органы помимо их основной функции, возлагалась также и побочная функция представительства интересов торговли и промышленности перед правительст - вом. Как указывает Юрий Филиппов, во всех «культурных государствах» эта задача возлагалась на особые органы - торгово-промышленные палаты. Далее исследователь пишет, что эта особенность наших бирж не имеет аналогии в западно-европейской экономике, однако с этим нельзя полностью согласиться. Так, например, образованный в начале XVIII века, распорядительный орган франкфуртской биржи, состоящий из купеческих депутатов, являлся одновременно и официальным представительством купеческого сословия, как указывает О. Штиллих. Можно говорить лишь о том, что развитие русских бирж было несколько замедленно по сравнению с западными, но в свое время (столетие назад) и некоторые западные биржи исполняли аналогичные русским побочные функции. То есть, как указывал Юрий Филиппов, «русская биржевая техника в своем развитии идет теми же путями, что и западноевропейская, но находится пока в более ранней стадии совершенства». По разным данным в 60-е или 70-е годы XIX века возникла фондовая биржа (отдел), организующая торги иностранными валютами. При этом в конце XIX века на биржи приходилось порядка 38,7% всего безналичного оборота иностранной валюты в России, 39,3% приходилось на внебиржевые операции и 22% на наличный оборот. Валюта торговалась, в частности, на фондовых отделах петербургской, московской и одесской биржах. За последние десятилетия произошли существенные изменения во всей системе международной торговли валютой: развитие тенденций экономической глобализации, систем связи, отказ от золотого стандарта содержимого валют привело к снижению роли национальных валютных бирж. Их место постепенно занимает глобальный валютный рынок FOREX, который является внебиржевым рынком и функционирует круглосуточно в различных финансовых центрах по всему миру. Рынок FOREX на сегодняшний день стал самым ликвидным и самым объёмным рынком в мире.

Что такое валютная и валютно-фондовая биржа? Как действовать в игре на валютной интернет-бирже? Как вести торги на бирже валют онлайн в реальном времени?

Начнем беседу с небольшого подсчета. Вы слышали когда-нибудь про «информационную валюту» под названием «биткоин»? В ноябре 2011 года биткоин стоил 2$. А американский доллар в это же время стоил 30-31 рубль. Допустим, у вас было 100 000 рублей. Вы обменяли их на доллары (получили 3 333$) и купили биткоины (1666 штук). Ждете.

Апрель 2017 года. Доллар стоит 57 рублей. А биткоин? «Информационная валюта» теперь дороже золота, один биткоин стоит 1230$. Вы снова проводите обмен, получаете 1666*1230 = 2 049 180 долларов. Или, если в рублях, 116 803 260 рублей. Неплохо?

В статье ниже мы с вами поговорим о валютной бирже. Для чего вам эти знания? Чтобы не упускать в будущем столь же прекрасных возможностей разбогатеть. Кроме доллара и биткоина есть ведь евро, иена, франк, фунт и много всего прочего.

Да, забыл представиться. На связи Алексей Морозов, эксперт по валютному рынку Форекс. Итак, поехали!

Уже по заголовку понятно, что на валютной бирже продаются и покупаются валюты разных государств. Синоним названия – Форекс. Поначалу он создавался для максимально удобного обмена одной валюты на другую, но постепенно превратился в денежную машину для трейдеров.

Суммарный объем денег на валютной бирже точно не известен, но, как показывают исследования, четыре триллиона долларов набирается без проблем. Валютами торгуют все: от обычных трейдеров-дилетантов до крупных фондов и Центральных Банков.

Кроме людей и компаний, которые ведут торги, на валютной бирже орудуют брокеры – посредники, исполняющие торговые приказы. За свою работу они берут небольшое вознаграждение, называемое спредом.

По поводу спреда – наверняка слышали в новостях: «ЦБ покупает доллар по 55 руб., продает по 57 руб.». Разница – это и есть спред, доход банка. Некоторые уточнения по поводу спреда вы найдете в статье « ».

Валютная биржа работает 5 дней в неделю, торги ведутся круглосуточно. Сейчас все больше брокеров открывают доступ как к валютным торгам, так и к инструментам фондовой биржи одновременно.

Если вы еще не знаете, что такое – обязательно прочтите, потому что спутаетесь. Бывает так, что прочитали и всё равно не поняли – тогда оставляйте комментарии, с удовольствием проконсультирую.

Рынок Форекс, в отличие от фондового, торгуется только по Интернету, отдельного здания для него ни в одной стране нет. Правда, есть валютные секции на разных биржах, в том числе на Московской, но это лишь для удобства, цены там не формируются.

Преимущество валютной биржи - в особенностях ценовых колебаний. Если акции взлетают и рушатся, то валюта движется относительно стабильно, резких скачков не совершает (а если они и происходят, обычно курс возвращается к прежним уровням).

Согласитесь, если бы доллар сегодня стоил 56 рублей, а завтра 156 – экономика бы не выдержала.

Соответственно, валютные курсы легче предсказывать, обвалы случаются не особо часто. Но это не значит, что их не бывает совсем.

Давайте, кстати, обобщим основные различия в таблице.

Отличия валютного рынка от фондового:

Форекс привлекателен для новичков возможностью торговать с кредитным плечом. Что это такое? Загляните в материал « », там есть простое и понятное объяснение.

Плечо позволяет купить $1000, имея на счете всего лишь $10, причем совершенно без риска. При спекуляции ценными бумагами использовать кредитное плечо нельзя, а инструменты обычно дорогие, особенно на американских и европейских рынках.

Пример

Одна акция Фейсбука стоит около 8 000 руб., Amazon – 50 000 руб., Berkshire Hathaway (компания Уоррена Баффета) – вообще около 14 000 000.

Ценные бумаги российских компаний дешевле, они удобны для начинающего трейдера: цена акции Газпрома – всего лишь 123 руб., Сбербанка – 160, Аэрофлота – 127.

Валютная биржа служит не только трейдерам. Давайте ознакомимся с другими целями ее работы.

2. Какие функции выполняет валютная биржа - 4 главные функции

Если дать волю «акулам» трейдинга, они перевернут рынок вверх дном в погоне за прибылью.

Допустить этого нельзя, ибо неконтролируемый рост курса валюты или его снижение вызовут перекос в экономике государства.

Функция 1. Определение и регулирование биржевых цен

Чтобы деятельность спекулянтов не привела к катастрофе, за ценами валют следят Центральные Банки. Они совершают валютные интервенции (сделки по купле-продаже иностранной валюты) с целью влияния на курс собственной. Есть и другие инструменты корректировки цен.

Для толпы спекулянтов, которая не может самостоятельно управлять рыночными движениями, такое «внимание» банков к экономике – только плюс. Если валюта колеблется в определенных пределах - это отличная возможность хорошо заработать, покупая и продавая от зон «перекупленности» и «перепроданности».

Иногда ЦБ отказываются от фиксации курса. В результате появляются резкие скачки, на которых теряет деньги большинство трейдеров (а меньшинство – самые крупные игроки – зарабатывает).

Такое случилось с франком (валюта Швейцарии) в январе 2015 года. Хорошо предсказуемая валюта рванула вверх и выросла на треть по отношению к доллару, евро и другим инструментам. Затем постепенно вернулась обратно, но стабильность навсегда оставила в прошлом.

Функция 2. Образование и прогноз цен

Вы знаете, что такое цена? Соглашение между продавцом и покупателем? Определение верное, но не совсем выгодное для трейдера. От правильного понимания сущности цены зависит абсолютно все. Вам оно должно быть знакомо по статье « » - загляните туда, если упустили.

Цены возникают не сами собой, они базируются на чем-то. И от этого «чего-то» зависит динамика колебаний, степень предсказуемости и прочее. Валютный рынок учитывает абсолютно все: новости политики и экономики, стихийные бедствия, настрой большинства трейдеров и т.п.

Спекулянты, торгующие несколько лет подряд, могут многое рассказать об изменении цен: у всех валют есть свои особенности. Так, например, японская иена может на несколько месяцев «зависнуть» и колебаться в определенных рамках, а потом выстрелить вверх/вниз и перейти к мощному движению практически без откатов.

А вот биткоин от государственной экономики не зависит, поэтому гуляет себе семимильными шагами:

Функция 3. Обеспечение проведения торгов

Брокеры создают комфортные условия для трейдеров, предоставляют им торговые терминалы для выставления ордеров (приказов) и анализа рынка. Поэтому с третьей функцией валютный рынок превосходно справляется.

Функция 4. Отбор участников биржевых торгов

Торговать на валютной бирже имеют право абсолютно все люди, но возможность влиять на рыночные тенденции есть только у крупных игроков (названные выше Центральные Банки, фонды и другие состоятельные организации).

Начинать торговать никому не запрещается. Однако дилетанты, жадные или пугливые трейдеры сами вылетают с рынка в ходе «естественного отбора»: они поддаются эмоциям и быстро сливают деньги.

3. Как правильно играть на валютной бирже онлайн - 5 простых шагов для начинающих трейдеров

Если вы горите желанием приступить к торгам на валютном рынке, с чего начать движение к успеху?

Сразу отмечу, путь вас ожидает тернистый, легких побед не ждите.

Шаг 1. Выбираем брокера

Если не выберете посредника или поручите деньги недобросовестному компаньону, однозначно останетесь без капитала. К счастью, качественных брокерских фирм сегодня достаточно, выбрать надёжного посредника - несложно.

Чуть ниже вы найдете перечень нескольких компаний, которые за много лет доказали свою надежность и перспективность миллионам людей.

Шаг 2. Открываем счет

Думаю, проблем с открытием счета не возникнет. Все просто: регистрируетесь, вносите сумму (минимальные депозиты у брокеров разные) и переходите к следующему этапу.

Шаг 3. Анализируем рынок

Когда торговый счет активирован, самое время переходить к непосредственным биржевым торгам. Открывать сделки, рассчитывая на интуицию, нельзя. Доверяться шестому чувству разрешено только при спекуляциях опционами (ибо это угадывание), хотя и там без анализа не обойтись.

Обычно брокеры проводят бесплатные семинары по техническому и фундаментальному анализу. По крайней мере, компания , которую я вам рекомендую в качестве самого надежного партнера, предлагает массу бесплатных обучающих вебинаров на самые разные темы.

Шаг 4. Разрабатываем стратегию

Универсальной и вечно прибыльной торговой стратегии нет и быть не может. Есть разные подходы к рассмотрению рыночных движений, ими надо уметь пользоваться.

«Разрабатываем стратегию» - то есть проверяем рынок на выгодные сигналы для входа с помощью графических или индикаторных методов, свечных моделей, паттернов и т.п. Если выгодный сигнал найден, строим торговый план – где входить в рынок, где забирать прибыль, на каком уровне избавляться от сделки, если предположение не оправдалось.

Когда измерения произведены, оцениваем риск – сколько денег мы потеряем в самом худшем случае (если рынок пойдет против нас и не развернется в нужную сторону). Риск не должен превышать 2% от всех денег на счете. Если возможный убыток превышает 2% – не открываем позицию, какой бы выгодной она не казалась. Иначе вы рано или поздно потеряете все свои деньги, да и нервы не сбережете.

Шаг 5. Начинаем торги

Начать торговлю – значит нажать на одну из двух кнопок: «Buy» - купить валюту (в расчете на ее рост) или «Sell» - продать (в расчете на снижение). Да, перед открытием позиции указывается лот – сколько именно единиц валюты мы покупаем или продаем.

Очень важно не поддаваться эмоциям и не нарушать торговый план, не закрываться даже при солидном плюсе на балансе.

Если прибыль в два раза превышает убыток, то одна успешная сделка при двух неудачных оставит депозит неизменным. А если возможный убыток в два раза больше прибыли? Вы неизбежно будете катиться вниз.

4. Самые известные брокерские компании - обзор ТОП-3 популярных

Если вы выберите в качестве посредника в торгах одну из трех предлагаемых нами компаний, то получите хорошее (и часто бесплатное) обучение, лучшие торговые условия, надежность и гарантии качества.

Изучайте, выбирайте и принимайте решение.

Почти все мои знания о валютном рынке Форекс получены в компании . Я смотрел сначала вебинары по базовому курсу у разных авторов (Алексей Кузнецов, Эдуард Сунгатуллин, Александр Вольверин), затем изучал конкретные торговые стратегии: индикаторный анализ, паттерны, волны Эллиотта (по ним, правда, не торгую).

Занятия подразделяются на бесплатные (большинство), платные и условно платные. В случае с последними нужно пополнить счет на определенную сумму. Деньги никуда не деваются, брокер выведет их обратно при первой необходимости.

Большая часть условно-платных семинаров требует внесения на счет 100 долларов, самые шикарные курсы – 1000$ (например, «Скальпинг с Маратом Газизовым» или «Система на основе трех экранов А. Элдера»), но они уже для профи.

Компания Финам, как и Альпари, лицензирована Центральным Банком РФ. Брокер помимо торговли на валютном рынке предлагает трейдерам спекулировать ценными бумагами российских и зарубежных компаний.

Для сотрудничества с Финамом нужны крупные суммы денег, если у вас таковых нет – лучше выберите другого брокера. Обучение здесь по большей части платное, но углубленное и качественное.

3) БКС Брокер

Компания аналогично работает и с валютами, и с ценными бумагами. БКС Брокер начал свой путь в 1995 году, уже через пять лет вышел в лидеры. Если не хотите торговать сами – доступна возможность вложения денег в инвестиционные продукты с условием защиты 100% капитала.

Предлагаю взглянуть коротенькое видео о преимуществах БКС.

Для максимально успешной торговли БКС предлагает трейдерам услуги финансового консультанта, который поможет не ошибиться даже в самых затруднительных рыночных ситуациях.

5. Как заработать на валютной бирже - 6 простых советов для новичков

Я всегда думал, что представленные ниже советы – пустословие. В процессе реального трейдинга я осознал, насколько они все-таки важны.

Когда вы приступите к торгам на настоящие деньги, поймете, что сложность не в стратегиях, а в самоконтроле.

Никогда не забуду, как меня тянуло перейти от учебного счета к реальному. Особенно когда одна за другой шли прибыльные сделки. Мне казалось, что я упускаю колоссальные прибыли, продолжая торговать на демо.

Потом прочитал у Александра Элдера, знаменитого трейдера, автора бестселлеров по биржевой игре:

Биржа никуда не денется, месяцы и годы спустя перспективы на ней даже улучшатся.

И понял, как это верно. Перед переходом к торгам на собственные деньги надо через многое пройти, проанализировать сомнительные торговые сигналы, потерять сколько-то денег на гэпах («разрывах» цен до и после выходных, когда рынок закрыт) и так далее.

Некоторые трейдеры говорят, что освоить биржевую торговлю можно только на реальном счете. В чем-то они, наверное, правы, ибо эмоции на демо и на реале очень разные, но ведь летчики не сразу садятся в настоящие самолеты.

Совет 2. Пройдите курс обучения игры на валютной бирже

Желательно пройти платное обучение в офисе брокера в формате «1 на 1». Если такой возможности нет – изучайте вебинары, читайте книги, формируйте базовые знания. Практика показывает, что попытки самостоятельного освоения рынка отнимают уйму времени.

Пример

Однажды я беседовал с одним знакомым трейдером. У него огромный депозит, он получает около 10% прибыли в месяц (в среднем), рискует 2-5% средств. Я спросил его, как он пришел к своему результату и много ли потратил времени.

Его ответ: «Для того чтобы выйти в ноль, мне потребовалось шесть лет. Шесть! Я внесу деньги – за год солью, снова внесу – опять солью. На шестой год торговли, после всех сделок, мой депозит уменьшился всего на 1% - это было достижение! Со следующего года я вышел в плюс».

Еще я спрашивал, у кого он учился, какие книги читал. Ответ: «Я все изучал сам. Сидел перед монитором, чертил уровни. Пробовал одну стратегию, другую, третью. И каким же было мое удивление, когда я понимал, что они не работают! Я заплатил бы, конечно, заплатил за обучение, но некому было».

Иногда за обучение приходится отдавать крупные суммы денег, но оно того стоит.

Совет 3. Начинайте играть с небольших сумм

Положите на счет сумму, которую не особо боитесь потерять и начните торговлю. Как-то я смотрел запись занятия в Альпари, на котором Эдуарду Сунгатуллину задали вопрос о минимальной сумме денег для нормального трейдинга.

Он сказал, что обычно рекомендуется начинать биржевую игру с 250 долларов. Запомнилась его фраза: «Внесите деньги на счет и не увеличивайте депозит до тех пор, пока не удвоите». То есть, пока не заработаете очередные 250 долларов – вносить деньги снова нельзя.

На мой взгляд, методика очень верная. При риске в размере 2% от депозита вам придется торговать достаточно долго, чтобы удвоить внесенные средства. Вы приобретете колоссальный опыт.

Валютная биржа более технична, чем фондовая, то есть цены, как правило, движутся в тенденциях и возвращаются в них даже после новостной «встряски».

Однако если вы торгуете на малых таймфреймах, новость может съесть немало средств, ибо происходят резкие ценовые скачки. Чтобы подготовиться к выходу новости, подтянуть защитные приказы, заглядывайте в экономические календари.

Совет 5. Не зацикливайтесь на убыточных сделках

Ранее я многократно писал об этом удивительном свойстве дилетантов. Цена идет против трейдера, давно пора бы закрыть сделку, а он все медлит: «Скоро рынок развернется». Очень часто из-за такого взгляда на вещи теряется весь депозит.